Поиск

Полнотекстовый поиск:
Где искать:
везде
только в названии
только в тексте
Выводить:
описание
слова в тексте
только заголовок

Рекомендуем ознакомиться

'Методические рекомендации'
Читательская конференция (далее – ЧК) – одна из распространенных форм обсуждения книг с читателями. Читательская конференция является комплексным биб...полностью>>
'Документ'
В здании Правительства Москвы (ул. Н.Арбат, д. 36/9) прошла очередная Конференция Общественного совета, одной из главной тем которой стало обсуждение ...полностью>>
'Документ'
Средний заработок (денежное довольствие), рассчитанный в соответствии с Порядком исчисления среднего заработка для определения размера пособия по безр...полностью>>
'Документ'
Организация и проведение практических семинаров – тренингов, научно-практических конференции, мастер - классов, лекций, "круглых столов" по...полностью>>

Главная > Программа дисциплины

Сохрани ссылку в одной из сетей:

Правительство Российской Федерации

Государственное образовательное учреждение

высшего профессионального образования

Государственный университет –

Высшая школа экономики

Нижегородский филиал

Факультет экономики

Программа дисциплины

Финансовый лизинг

для специальности 080105.65 – «Финансы и кредит»

подготовки специалиста

Автор: Пахоменко Т.В., преподаватель

Рекомендована УМС Одобрена на заседании

Секция «Экономика» кафедры «Финансовый менеджмент»

Председатель Зав.кафедрой

_______________ Е.Е. Кузьмичева ___________________ А.С. Макаров

«___» ________________ 2011г. «___» ______________ 2011г.

Утверждено УМС филиала

Председатель

_________________ Л.Г. Макарова

«___» _________________ 2011г.

Нижний Новгород, 2011

I. Пояснительная записка

Автор программы и лектор: преподаватель Пахоменко Тамара Валерьевна.

Требования к студентам: для эффективного освоения данного курса студенты должны владеть основами финансового анализа, бухгалтерского учета и налогообложения, иметь представление о системе кредитования организаций, обладать навыками анализа инвестиционных проектов, иметь общее представление о страховой деятельности.

Аннотация. Во всем мире лизинг признается сложным финансовым инструментом, необходимым для скорейшего обновления основных производственных фондов. Поэтому лизинг активно поддерживается на законодательном уровне как в нашей стране, так и зарубежом. В России рынок лизинга, является достаточно новым и, несмотря на финансовые кризисы, стремительно растет. В развитых странах через лизинг проводится до трети от общего объема инвестиций. Лизинг, являясь альтернативой кредитованию с одной стороны, представляет собой особый вид инвестиционной деятельности, нацеленной на прогресс и улучшение экономической ситуации в нашей стране. Знание основ лизингового бизнеса поможет специалистам «Банковского дела» и «Финансового менеджмента» использовать современные методы оптимизации финансирования предприятий.

Организация и порядок проведения занятий. Курс рассчитан на один модуль и состоит из 12-ми тем, которые освещаются на 8 лекциях и 8 практических занятиях (всего 32 аудиторных часа). В рамках курса предусмотрено самостоятельное более глубокое изучение студентами рассматриваемой дисциплины (76 часов).

Учебная задача курса. В результате изучения курса студенты смогут ознакомиться с механизмом лизинговой деятельности в зарубежной практике и со многими особенностями лизингового рынка в России. Прослушав курс, каждый сможет провести необходимые расчеты лизинговых платежей, подготовить и обосновать лизинговую сделку с финансово-экономической точки зрения, оценить риски, а также, изучив вопросы законодательного регулирования лизинговой деятельности, сформировать юридически-грамотные договоры и иные необходимые документы, сопровождающие лизинговую сделку.

В качестве самостоятельной работы предлагается анализ деятельности лизинговых компаний, которые являются участниками лизингового рынка Нижнего Новгорода и Нижегородской области.

II. Тематический план учебной дисциплины «Финансовый лизинг»

п/п

Наименование разделов и тем

Аудиторные часы

Самост.

Работа

Всего

Лек-ции

Практические занятия

Всего

1

Сущность лизинга.

2

2

4

12

2

Виды лизинга и их особенности.

2

2

6

11

3

Методики расчета лизинговых платежей.

4

4

6

15

4

История возникновения лизинга.

2

2

6

5

Международная практика лизинговой деятельности.

2

2

6

14

6

Налогообложение лизинговых операций.

2

2

6

7

Оценка финансовой эффективности лизинга с точки зрения лизингополучателя (сравнение лизинга и кредита).

4

4

8

15

8

Нормативное регулирования лизинговой деятельности. Риски участников лизинговой деятельности.

2

2

6

13

9

Оценка финансовой эффективности лизинга с точки зрения лизингодателя.

4

4

8

15

10

Основные этапы заключения лизинговой сделки. Экономико-правовая подготовка и обоснование лизинговой сделки.

2

2

6

14

11

Бухгалтерский учет лизинговых операций.

2

2

4

14

12

Анализ лизинговой деятельности в регионе.

4

4

10

13

Итого

16

16

32

76

108

Формы контроля

Текущая работа (весовое значение 0,2), контрольная работа (весовое значение 0,6), домашнее задание (аналитическое исследование - весовое значение 0,2).

Озачет = 0,2*Отекущая + 0,6*Оконтр.раб. + 0,2*Одом.задание

Итоговая оценка выставляется в форме зачета в соответствии с утвержденной приказом ректора ГУ-ВШЭ № 1002 от 17.06.02 «О переходе на 10-ти балльную систему оценки знаний студентов» методикой формирования результирующей оценки промежуточного и рубежного контроля.

III. Содержание программы

Тема 1. Сущность лизинга.

Понятие лизинга. Участники лизинговых операций. Принципиальная схема финансового лизинга. Преимущества и недостатки лизинга. Мотивация для производителей, поставщиков, банков, лизингодателей, лизингополучателей.

Тема 2. Виды лизинга и их особенности.

Классификация различных видов и форм лизинга, схемы их функционирования.

Тема 3. Методики расчета лизинговых платежей.

Состав и классификация лизинговых платежей. Обзор существующих методик расчетов лизинговых платежей. Методика расчета лизинговых платежей, основанная на последовательном определении возмещения стоимости имущества и лизингового вознаграждения. Методика расчета лизинговых платежей, основанная на использовании финансовой ренты. Методические рекомендации по расчету лизинговых платежей. Учет интересов участников лизинговой сделки по срокам, периодичности, авансовому платежу и величине остаточной стоимости.

Тема 4. История возникновения лизинга.

История появления и развития лизинга в мире. Появление и развитие лизинга в России.

Анализ формирования российского лизингового рынка. Операторы отечественного лизингового бизнеса (российские лизинговые компании, банки и страховые компании).

Тема 5. Международная практика лизинговой деятельности.

Особенности мирового развития лизинга. Тенденции развития лизинговой деятельности в мире. Развитие лизинга в условиях экономической и финансовой глобализации. Международные лизинговые сделки в России.

Тенденции развития рынка лизинговых услуг в западных странах. Зарубежные лизинговые компании

Тема 6. Налогообложение лизинговых операций.

Налогообложение лизинговых операций. Налоговый кодекс и его влияние на лизинговую деятельность. Налогообложение резидентов и нерезидентов, льготы и преференции.

Тема 7. Оценка финансовой эффективности лизинга с точки зрения лизингополучателя (сравнение лизинга и кредита).

Сравнительная характеристика эффективности лизинга и покупки с позиции потенциального лизингополучателя (NPV- анализ и IRR- анализ). Проведение расчетов и обоснование преимуществ механизма финансового лизинга для лизингополучателя по сравнению с использованием целевого банковского кредитования при приобретении основных средств.

Тема 8. Нормативное регулирование лизинговой деятельности. Риски участников лизинговой деятельности.

Нормативное регулирование лизинговой деятельности. Гражданский кодекс о финансовой аренде (лизинге). Закон РФ от 29 октября 1998 г. №164-ФЗ «О финансовой аренде (лизинге)». Оттавская конвенция о международном финансовом лизинге. Федеральные и региональные льготы для участников лизинговых операций.

Классификация рисков и способы их снижения. Оценка рисков: возникающих при лизинге. Требования российских и западных лизинговых компаний и банков к гарантийному обеспечению. Механизм разделения рисков. Основные условия страхования лизинговых операций.

Тема 9. Оценка эффективности лизинга с точки зрения лизингодателя.

Оценка эффективности лизинговых операций с позиции лизингодателя. Оценка лизинга со смешанным финансированием.

Тема 10. Основные этапы заключения лизинговой сделки. Экономико-правовая подготовка и обоснование лизинговой сделки.

Основные этапы лизинговой сделки. Юридическое оформление лизинговой сделки. Условия и обязательства сторон по документам, оформляющим лизинговую сделку. Договор лизинга и купли-продажи, а также сопутствующие договоры. Экспертная оценка лизингового проекта. Амортизационная политика. Взаимоотношения сторон по окончании действия срока лизин­гового договора. Механизм изъятия лизингового имущества при неисполнении договорных обязательств.

Тема 11. Бухгалтерский учет лизинговых услуг

11.1. Бухгалтерский учет у лизингодателя:

а) Порядок отражения лизинговых операций при учете лизингового имущества

на балансе лизингодателя

б) Порядок отражения лизинговых операций при учете лизингового имущества

на балансе лизингополучателя

11.2. Бухгалтерский учет у лизингополучателя

а) Порядок отражения лизинговых операций при учете лизингового имущества на балансе лизингодателя

б) Порядок отражения лизинговых операций при учете лизингового имущества на балансе лизингополучателя

Тема 12. Анализ лизинговой деятельности в регионе.

Обзор деятельности крупнейших лизинговых компаний Нижнего Новгорода. Рейтинг лизинговых компаний России (Н.Новгорода) за предыдущий (текущий) год. Источники финансирования лизинговых компаний. Специализации лизинговых компаний.

IV. Задания по формам контроля

1. Контрольная работа. Выполняется двумя студентами в паре – один лизингодатель, второй – лизингополучатель. Задание – используя некоторые заданные параметры описать существенные условия лизинговой сделки, рассчитать размер лизинговых платежей, построить график платежей (оценить проект с т.зр. лизингодателя и лизингополучателя, в т.ч. рассчитать суммы налогов: НДС, налог на прибыль, налог на имущество) и оформить договор лизинга.

Задание на дополнительный балл. На основании заключенного договора провести все необходимые бухгалтерские проводки, с указанием их значения.

2. Домашнее задание. Студентам на выбор даются темы для докладов на занятиях, при этом студенты самостоятельно проводят:

- изучение нормативно-правовой базы;

- поиск и обработку информации по истории развития лизинга;

- анализ современного состояния лизинга и рынка лизинговых услуг в России и в мире;

- поиск/составление рейтинга лизинговых компаний России (в т.ч. Нижнего Новгорода);

- изучение различных методов расчета лизинговых платежей (кроме основных, рассматриваемых на занятиях);

- анализ работы лизинговой компании (по выбору студента) – истории ее создания, предоставляемых услуг и условий их предоставления;

- изучение методов анализа инвестиционных проектов, в т.ч. с использованием лизинга.

V. Литература

Нормативные акты

  1. ГК РФ ст.665-670.

  2. Федеральный закон от 29 октября 1998 года № 164-ФЗ «О лизинге».

  3. Конвенция УНИДРУА о международном финансовом лизинге от 28.05.1988, согласно Федеральному закону от 16.01.1998 № 16-ФЗ «О присоединении Российской Федерации к Конвенции УНИДРУА о международном финансовом лизинге»

  4. Указания об отражении в бухгалтерском учете операций по договору лизинга, утвержденные Приказом Минфина России от 17.02.1997 N 15.

  5. Методические рекомендации по расчету лизинговых платежей.

Учебники и монографии

  1. Газман В.Д. Лизинг: теория, практика, комментарии. - М.: Фонд “Правовая культура”, 1997.

  2. Газман В.Д. Рынок лизинговых услуг. - М.: “Фонд “Правовая культура”, 1999.

  3. Самохвалова Ю.Н. Лизинг в России: правовые основы, бухгалтерский учет, налогообложение. - М.: Современная экономика и право, 1999.

  4. Прилуцкий Л. Финансовый лизинг. Правовые основы, экономика, практика. - М.: “ОСЬ-89”, 1997.

  5. М.И.Лещенко. Основы лизинга, М.: Финансы и статистика,2001.

  6. Горемыкин В.А. Основы технологии лизинговых операций. - М.: “Ось-89”, 2000.

  7. Кабатова Е.В. Лизинг: правовое регулирование, практика. - М.: “ИНФРА-М”, 1997.

  8. Трушкевич Е.Н., Трушкевич С.В. Лизинг. Учебное пособие. – Минск, Изд. «Амалфея», 2001.

  9. Симонова М.Н. Аренда, лизинг, прокат. – М.: Издательско-консультационная компания «Статус-Кво 97», 2001

Дополнительно

  1. В.В.Ковалев. Введение в финансовый менеджмент, М.: Финансы и статистика, 2001.

  2. Липсиц И.В., Коссов В.В. Инвестиционный проект. Учебно-справочное пособие. – М.: Издательство БЕК, 1996.

  3. Бригхем, Гапенски, Финансовый менеджмент, т.2 Санкт-Петербург,2000. Глава 17.

  4. Брейли, Майерс, Принципы корпоративных финансов, М., «Олимп-бизнес», 1997. Глава 26.

  5. Ли, Финнерти, Финансы корпораций: теория, методы и практика, М.,Инфра-М,2000. Глава 17.

  6. Банковское дело. Под редакцией О.И. Лаврушина - М.: “Финансы и статистика”, 1998.

  7. Бездубный М., Перов В., Стоянова Е. и др. Финансовый менеджмент. - М.: “Перспектива”, 1993.

  8. Виленский П.Л., Лившиц В.Н., Смоляк С.Л. Оценка эффективности инвестиционных проектов. – М.: «Дело», 2001.

  9. Сидельникова Л.Б., Назарян Е.Н., Чесноков А.С. Бухгалтерский учет лизинговых операций. Учебное пособие. – М.: Издательско-книготорговый центр «Маркетинг», 2001.

Автор программы Т.В. Пахоменко



Скачать документ

Похожие документы:

  1. Программа дисциплины Финансовый лизинг для специальности 080105. 65 «Финансы и кредит» подготовки специалиста Автор: Пахоменко Т. В., преподаватель (1)

    Программа дисциплины
    Требования к студентам: для эффективного освоения данного курса студенты должны владеть основами финансового анализа, бухгалтерского учета и налогообложения, иметь представление о системе кредитования организаций, обладать навыками

Другие похожие документы..